次級房貸與風控 - 金融分析師

※ 引述《ichibond3 (123)》之銘言：
: 有幾件事情讓我覺得很奇怪
: 1.Basell 2似乎碰上這次金融風暴 感覺好像很無力?
: 我剛開始的想法是 可能是VaR模型 只是處理一般狀態下的風險
: 碰上極端狀態 還是無法保護銀行免於災難
: 我了解雖然有壓力測試與回溯測試可以讓銀行模擬極端狀態 並藉此調整
: 資本的計提 但是情境模擬準確性似乎不高
: 但是在金融風暴持續一段時間之後 銀行應該比較能夠適應這種情況 也比較有經驗
: 處理極端事件的發生 加上美國政府不斷注資到主要金融機構 情事應該會獲得紓解
: 但是目前狀態似乎是更嚴重
: 2.我在想 難道是銀行的資產負債表上與表外的資產速度惡化過快嗎? 惡化到失控了嗎
: 如果是這樣的話 是否可能會走向日本的後塵呢?
: 謝謝
除了其他版友提到的流動性風險外
我想你有興趣的話可以去查有關於Basel II的pro-cyclical性質的論文
就算不講這個你用Basel I的觀念來看這個問題
你也會發現資產惡化個1-2%對資本的影響就很大了
何況是現在這種因為流動性不足或信心不足或其他因素造成的資產價格大幅下降

總歸一句銀行啦保險啦這些都是所謂的信心產業
如果不是有政府的控管和保護
我想沒有一個企業或是個人會想和有這樣資產負債表的公司做生意吧

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